老虎富途等跨境炒股属典型非法金融

在近期，老虎证券和富途控股等跨境互联网券商被中国的监管部门明确界定为非法金融活动。这一事件引起了广泛关注，对于该事件的背景以及后续的监管整治措施，我们可以从以下几个方面进行深入剖析：

一、监管部门的定性

中国金融稳定局的***孙天琦明确表示，对于未持有中国境内牌照的境外机构向境内投资者提供跨境证券服务，属于非法金融活动。这主要是基于金融业务持牌经营的原则。在此基础上，证监会进一步明确了这些机构未经核准开展业务的行为属于非法经营证券。这一决策体现了监管部门对于金融市场的严格监管，以及对非法金融活动的零容忍态度。

二、违规行为的细节

这些跨境互联网券商的违规行为主要体现在以下几个方面：它们通过富途、老虎等平台直接招揽境内投资者开立境外账户交易美股、港股，绕过了境内的监管框架，这明显违反了《证券法》的相关规定。这些机构为境内投资者提供资金跨境划转服务，涉嫌违反外汇管理规定。它们的推介行为突破了金融牌照的地域和客群边界。这些行为都构成了严重的违规行为。

三、监管整治的举措

针对这些严重的违规行为，监管部门采取了一系列的整治措施。禁止这些机构招揽境内新客户、开立新账户，并下架其在境内应用商店的APP。这一举措旨在遏制增量业务的扩张。对于存量业务，虽然允许存量用户继续交易，但禁止境外机构接收违反外汇规定的增量资金转入。监管部门以“遏制增量、化解存量”为原则，逐步规范这些机构的业务。

四、当前的状况

截至2023年，富途和老虎等机构的境内新增用户开户已经停止，存量客户服务仍在合规整改的框架下维持。这对于这些机构来说，无疑是一个巨大的挑战。对于境内投资者来说，通过此类平台参与境外交易的法律风险也需要引起足够的重视。一旦发生纠纷，他们的权益可能无法得到保护。这也提醒广大投资者在选择投资平台时，必须选择合规、合法的平台。

老虎证券与富途控股的跨境证券业务因违反金融持牌经营原则和外汇管理规定被监管部门定性为非法金融活动。监管部门正在持续推进整改措施以防范金融风险并保护投资者的合法权益。